小摩:蘋果光…明年恐不靈光

摩根大通發布2019年科技趨勢報告,斷言亞太科技股將進入「艱辛(tough)」的一年,包括「蘋果光」可能不再靈光,中國大陸內需放緩影響半導體等問題,都將衝擊市場。

摩根大通由亞太科技產業研究部主管哈戈谷,率領團隊八大分析師出具趨勢大報告,針對2019年提出14大產業焦點,分別有:一、美中貿易戰帶貼紙印刷來最大風險;二、基地挪移壓抑廠商獲利;三、iPhone銷量成長不再;四、智慧機升級以擴增實境(AR)/虛擬實境客製化貼紙(VR)、全螢幕及多鏡頭最具看頭。

五、摩根大通預測邏輯半導體循環走弱;六、DRAM歷經史上最長多頭將迎來衰退;七、美國標籤貼紙半導體大廠可能由價格戰轉為提升毛利;八、PC及伺服器成長放緩;九、2019年5G建設仍在第一階段,快速起飛等待2020年。

第十大趨勢是預測自動化需求大增,帶動相關IC、汽車零組件及半導體部門成長;第11至14大趨勢,還有電動車電池需求爆發、異質系統架構崛起、AI(尤其中國)動能更強,並被廣泛應用到雲端及邊緣計算。

飲料店可能會在飲料杯上製作關於飲料品牌的印刷字樣,餐廳可能會在自己的外帶盒上寫上自己的品牌名稱,做比較細心的,甚至會在塑膠袋或是杯蓋上都印刷自己品牌,當然這樣的目的是在加深消費者對於品牌的印象值,也可以藉由這樣的方式讓消費者獲得認同跟記憶,能被記憶住就是品牌的第一步了,第二部就是行銷手法了,往往來到行銷這面,因為成本跟資金的問題,就開始打垮一大堆新創企業,在執行活動上,有許多店家並沒有想到連結跟代入感,還有品牌忠誠度的問題,現在有不少店家甚至促銷折扣是開放給所有人都統一享有折扣,例如某品項買一送一等等,這樣的行銷手法可能短時間會帶來效益,但並非長久之計,建議還是要有一些集點或是會員制度,製造客人的黏濁度跟忠誠度,你可以利用貼紙印刷,在名片後面集點,也可以搭配數位化的電子集點,讓顧客可以一機在手,就有你的集點卡,這樣的連結會讓消費者想起過去的消費體驗,如果滿意或喜歡,就會再次光顧,如果對於數位化的集點部會操作,或是不想與其他平台合作,可以試著先從貼紙印刷的集點方式開始。

哈戈谷表示,2019年一言以蔽之,就是擁抱新科技,舊科技需求仍可觀,但要慎選升級受惠股,摩根大通先前已將蘋果iPhone明年第1季及全年銷量下修,現在還是不看好。另外,中國大陸智慧手機因內需疲弱,恐怕也不會帶動供應鏈雨露均霑。

半導體方面,哈戈谷認為,美中貿易戰進一步升級是最大隱憂,智慧手機、主機板、筆電潛在風險最大,半導體需求勢被壓抑,但因貿易戰替代性選擇也浮現新機會。

選股方面,摩根大通半導體名單仍看好台積電、穩懋及頎邦等,其中,台積電從去年力推到明年,持續看好先進製程發威,列半導體第貼紙印刷一首選。另外,隨著產業升級趨勢確立,台廠首選大立光、台郡、國巨及健鼎。

我自己的姓名貼就選擇用客製化貼紙,因為我常常在一些書局或者商圈看到姓名貼製作,但就是要從店家現有的圖案去挑選,我真的很難找到我喜歡的姓名貼,所以後來我就在網路上找客製化貼紙,就找到很多廠商,才找到這個可以讓我去設計專屬我姓名貼,我把我最喜歡的明星跟我的名字融合,整個超好看,很不得把所有物品都貼上,真的很有超值感,像我一定會使用有安全認證的墨水,我個人比較喜歡細緻霧面效果的材質,非常防水,也不會有殘膠,所以我很喜歡,另外客製化貼紙量也不用很大,就可以輕鬆製作屬於自己的姓名貼,東西不容易搞丟,還可以擁有好心情,另外我覺得有姓名貼,在外面露營學習什麼都很方便,比較不容易拿錯別人的東西,識別度很高,像我就是在露營的時候一直被問,問我的貼紙是哪裡買的,我才發現原來很多人喜歡我設計的姓名貼,他們沒有想到可以跟明星這樣結合,讓整個姓名貼更加有看頭,後來我還幫廠商介紹很多客戶,他們也把這個服務給特地做一個產品項目出來,很多人只要給喜歡的明星的照片加上名字和英文名字就可以做一個,既有辨識效果,又可以常常看到自己喜歡明星的照片,看到明星的照片和自己名字結合在一起,真的是太棒了。